如果有一天你发现，银行存款的利息收入远远抵不上通货膨胀对它的“侵蚀”，也就是说，存钱反而导致“亏损”，你所获得的实际收益是负的，这时你会不会感到难以置信?为什么会出现这种情况呢?
因为，我们正在面对名义利率和实际利率的巨大差异，自1996年以来，首次出现所有实际存款利率为负数的状况，当前的经济社会正在从低利率时代走向负利率时代。面对通胀压力增大的预期，将钱放在银行里已不合时宜。对于普通居民来说，需要拓宽理财思路，选择最适合自己的理财计划，让“钱生钱”。
基金——投资首选在负利率时代，居民如何使手里的闲钱尽可能减少流失，而赚取更多的财富呢?业内人士认为，因为通货膨胀的因素，以货币形式存在的财富如现金、银行存款、债券等，其实际价值将会降低；而以实物形式存在的财富如不动产、贵金属、珠宝、艺术品、股票等，将可能因为通货膨胀的因素而获得价格的快速上升。因此，目前的投资决策应该是：尽量减少手中现金和储蓄存款的数量，以储蓄替代型产品来代替银行储蓄。
从统计数据看，个人投资者都对证券投资基金表现出极大的兴趣。在海富通收益增长基金的份额构成中个人投资者的贡献超过了百亿元，占到了八成以上。南方现金增利基金的份额构成中，其中95%以上为个人投资者。日前成功募集60．7亿的银华保本基金也是个人投资者持有比例很高的基金，个人投资者比例超过95%。
业内人士认为，投资于基金已经成为分流储蓄存款的一个有效的手段。而基金也正成为许多个人投资者的理财新选择。该人士预计，这种情况如果持续，个人投资意识将慢慢苏醒。在有限的选择中，回报率和风险性比股票更优的基金将成为首眩信托——不错的选择投资者除了可以选择基金，作为储蓄替代品之外，还可以选择投资信托。2003年信托投资收益让人羡慕，特别是深受投资者偏爱的房地产信托，因此有关专家预测今年行情依然不错。据统计，2003年有25家信托公司发行了近50个房地产信托计划，总规模约为60亿元。在2003年第四季度，投向房地产领域的品种最多，共37个，金额共计35亿元。与前三个季度相比较，不仅比重在增加，金额直线上升，而且房地产融资地域正从局部地区向全国各地扩散。
房地产信托之所以走俏市场，主要原因当然在于其良好的预期收益。与银行存款、国债、企业债和基金等多种金融投资产品相比，房地产信托的预期收益要明显高出一大截。目前市场上发行的房地产信托产品期限大多为1-3年，预期年收益率普遍在4%以上，有的甚至高达8%。而银行人民币存款利率3年期为2．52%，两年期只有2．25%；3年期国债年利率也只在2．3%左右。即使将国债投资收益免征个人所得税考虑在内，年收益率为4%的房地产信托产品，收益水平也分别比银行存款和国债高出58%和37%。所以把银行储蓄投资于信托，也是一个规避通胀所带来的资金损失的一个明智选择。
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