个案分析

　　43岁的王先生和同龄的王太太收入丰厚，年薪加起来26万余元，年终还有总共50万元的奖金。女儿今年念初中，准备6年后出国深造。家庭每月开支在8300元左右，夫妻俩分别投有寿险和意外险，女儿也投有一份综合险，加上家庭财产险等，每年的保费总支出为3万元。除去其他各种不确定费用3万元左右，每年能有约44万元的现金流入。

　　王先生家有一套现值为150万元的房产，用于自己居住。夫妻俩没有炒过股，也没有买过基金或债券，余钱基本上都存进了银行，现有活期存款5万元，定期存款40万元。夫妻俩对养老生活要求较高，希望至少不低于现在的生活质量，并且由于两人身体都不好，他们希望10年后能够提前退休。

　　■ 养老规划分析：

　　进入40岁，家庭一般处于成长期，工作和生活已经步入正轨。对于此前已经通过投资积累了相当财富、净资产比较丰厚的家庭来说，不断增长的子女培养费用不会成为生活的负担，一般性的家庭开支和风险也完全有能力应付。因此可以抽出较多的余钱来发展大的投资事业，因此，这部分人应该是投资的积极分子，努力通过多种投资组合使现有资产尽可能的增值，以不断充实自己的养老金账户。但是养老规划总的来说应该以稳健为主，稳步前进。针对于这一年龄阶段的特点，专家指出，应该分三步制定未来的养老计划。

　　第一步：估算需要储备的养老金

　　日常开支：王先生家庭目前每月的基本生活开支为8300元。假定通胀率保持年均3%的增长幅度，按年金终值计算法，退休后王先生家庭要保持现在的购买力不降低的话，老两口总共需要支付167万元的费用。

　　医疗开支：由于王先生夫妇两人身体都不好，又没有购买任何商业保险，因此医疗方面的开支将是老两口最重要的一项开支。假定两人退休后平均每人每年生病4次，每次平均花费3000元，那么27年看病的总花销就是64．8万元。身体不佳每月的护理更是少不了的，假定每人每月护理费为1000元，那么27年总共需要的护理费是64．8万元。如此一来，王先生夫妇的养老金中仅医疗需求就达到了130万元。

　　旅游开支：假如平均一年游2次，每次平均花销1．5万元，总共需要的旅游费用为81万元。

　　因此，王先生家庭需要的养老费用大约是378万元。

　　第二步：估算未来能积累的养老金

　　我们来看看王先生和王太太从现在到80岁总共能拥有资金用作养老多少资产。

　　王先生夫妇的收入来源比较简单，主要来源于以下两个方面：

　　工资收入：王先生和王太太目前离退休还有10年，10年中能积累的工资收入为22000元×12月×10年，即264万元，加上10年的年终奖金50万元×10年即500万，总共是764万元。

　　存款收入：假定年平均利率为3%，按照复利计算，王先生的定活期存款45万元存37年后本息总计为134万元。

　　王先生夫妇的收入虽然比较高，但是，支出也较大，还有女儿留学等大笔资金需要支付，因此，我们假定上述共计943万元的总收入当中有30%可以留存下来用做养老，那么，夫妇两人能够为自己积累的养老金也就283万元。

　　另外，王先生夫妇目前住的房子虽然市值高达150万元，但因为该套房仅用做自住，并非是投资性房产，所以，不计入养老费中。

　　第三步：估算养老金的缺口

　　需要储备的养老金减去能够积累的养老金，得出的结果是相差95万元。

　　■ 养老建议：

　　1、王先生家所有的结余基本上都沉睡在银行里。如此丰厚的收入却不让钱为自己打工实在是可惜。假如从现在起到退休前每年从结余中提取10万元投资，收益率为7%，10年以后便能拥有138万元的金融资产。如果在以后的年月里继续追加投资，王先生家的资产将会达到天文数字。

　　2、如果王先生对金融产品不感兴趣，建议王先生做一些房产投资，从长期来看，房产投资比较稳健，收益率也较好，退休后以房养老也是一个很不错的选择。

　　所谓“量入为出”，有什么样的收入水平就有什么样的支出水平。从上述的案例中可以看出：王先生一家虽然资产雄厚，但要高质量养老，仍有不小的资金缺口。这就提醒我们，无论您目前的家庭财务状况多么好，花钱不愁，但如果不能做一些提前规划的话，仍有可能达不到真正的“财务自由”的境界。鲍金燕